Sou considerado em dívida se pagar uma hipoteca?

A estatística que citou provém do Inquérito de Finanças ao Consumidor do Federal Reserve Board, um inquérito que fazem de três em três anos, o mais recente em 2013. Isto foi relatado na edição de Setembro 2014 do Boletim da Reserva Federal . Eles listam a percentagem de americanos com qualquer tipo de dívida como 74,5 em 2013, um pouco abaixo dos 74,9 em 2010.

O Boletim tem também uma tabela com uma repartição dos tipos de dívida que as pessoas têm, e as hipotecas de residência primária estão no topo da lista. Portanto, a resposta é sim, a estatística de 75% inclui americanos com hipotecas residenciais.*

A grande questão é, estará realmente “em dívida” se tiver uma hipoteca residencial? A resposta a isso é também sim. Quando se contrai uma hipoteca, é realmente dono da casa. Decide quem lá vive, decide que mudanças vai fazer, e é responsável pela manutenção da casa. Mas a dívida hipotecária que tem é garantida pela casa. Isto significa que se se recusar a pagar, o banco é autorizado a tomar posse da casa. No entanto, nem sequer ficam com a casa “inteira”; vão vendê-la para recuperarem as suas perdas, e devolver-lhe-ão o capital que tinha na casa depois de o empréstimo ser satisfeito.

É uma boa dívida? Muitas pessoas pensam que se estiver a pedir dinheiro emprestado para comprar um bem apreciável, a dívida é aceitável. Com esta definição, um empréstimo de automóvel é mau, a dívida do cartão de crédito é muito má, e uma hipoteca da casa pode ser aceitável. Mesmo Dave Ramsey, apresentador de rádio e campeão do estilo de vida sem dívidas, não se opõe às hipotecas sobre a casa. As hipotecas imobiliárias permitem às pessoas comprar uma casa que de outra forma não poderiam pagar.

* Curiosamente, de acordo com o anexo ao boletim , os saldos dos cartões de crédito só foram incluídos como dívida para efeitos do inquérito se houvesse um saldo após o pagamento da factura mais recente, não incluindo as compras feitas após a factura. Assim, as pessoas que não têm um saldo no seu cartão de crédito não foram consideradas “em dívida” nesta estatística.

Penso que está a pensar que “em dívida” não significa apenas “deve uma dívida” mas de alguma forma significa “deve mais dívida no total do que os bens”. Essa condição, que deve dinheiro sem compensar os activos, é “ter um património líquido negativo”. Se tiver uma hipoteca, então tem uma dívida e está em dívida. Pode ter um património líquido positivo, se tiver capital próprio na casa e no carro e afins, e tiver dinheiro no banco. Pode ter um património líquido negativo, se deve mais do que possui. Mas de qualquer forma, está tecnicamente endividado.

Sabendo isso, não é surpreendente que 75% dos americanos estejam em dívida. É surpreendente que 25% não o estejam. Não têm cartão de crédito, não têm empréstimo automóvel, não têm hipoteca, não têm linha de crédito, não têm empréstimos estudantis. Será porque já pagaram tudo isso? Ou porque são mortalmente pobres e não possuem nada e não lhes pode ser emprestado nada? Não se pode simplesmente dizer que é mau ter dívidas. É mau ter demasiadas dívidas, ter um património líquido negativo, ter o hábito de contrair empréstimos para financiar um estilo de vida que não se pode realmente pagar, e assim por diante. Mas é perfeitamente normal ter uma ou duas dívidas. É assim que o nosso sistema funciona na sua maioria.

Sim.

Uma hipoteca é uma espécie de dívida. Alguém lhe empresta dinheiro para comprar a sua casa, e você deve-lhe o dinheiro, por isso você tem uma dívida.

Sim, uma hipoteca é uma dívida.

É única na medida em que tem uma casa que deve valer muito mais do que a hipoteca. Após a crise da hipoteca, muitos encontraram as suas casas debaixo de água, ou seja, com um valor inferior ao da hipoteca.

A palavra dívida é um substantivo simples para dinheiro devido, não tem qualquer julgamento ou conotação negativa, excepto quando é usada para comprar artigos de vida curta com dinheiro que não se tem.

Além da minha hipoteca, recebo uma factura mensal de cartão de crédito que pago na totalidade. Isso também é dívida, só que não trazia juros e recompensa-me com 2% em dinheiro de volta. Muitas pessoas evitariam isto, pois ainda é dívida.

Se deve dinheiro a outra pessoa, então está em dívida, pelo menos no significado comum da palavra. O que se deve, ou aquilo em que se gastou esse dinheiro, não altera esse facto.

As pessoas são consideradas em dívida se a sua única “dívida” for a hipoteca/empréstimo para a sua casa, ou estas pessoas são excluídas das estatísticas?

& A única forma de responder a isso com certeza é olhar para quem compilou a estatística e qual foi exactamente a metodologia utilizada.

A hipoteca é uma dívida (com garantia), uma combinação de uma nota promissória, e um juro de garantia que fornece ao titular da hipoteca um juro de garantia sobre o imóvel. Sim, está “em dívida”.

Mas isso depende se define o termo “em dívida” como uma dívida que aparece no balanço, ou o líquido do activo - passivo é inferior a zero, se tem uma despesa “em dívida” na declaração de rendimentos (orçamento), ou se o líquido dos rendimentos - despesas é inferior a zero.

Uma pessoa pode olhar para o seu orçamento, encontrar o pagamento (mensal) da hipoteca listado, e julgar que tem um pagamento da dívida, e assim está “em dívida”. Ou podem olhar para as suas despesas, descobrir que excedem os seus rendimentos, e julgar que estão “em dívida”. Outra pessoa poderia olhar para o seu balanço, comparar activos com passivos, e apenas dizer que estava “em dívida” quando os seus passivos excediam os seus activos.

Algumas pessoas vêem a dívida hipotecária como “boa dívida”, enquanto vêem certas dívidas como “boas” e outras como “más”. Confie em mim, ter um pagamento hipotecário elevado (mais 30% do seu rendimento líquido) é difícil, e mais de 40% é mau.

Considerem o vosso balanço e a vossa declaração de rendimentos. No seu balanço, a casa aparece no lado “activo” com um valor (estimado), enquanto que a “hipoteca” (na realidade, a nota promissória parte da hipoteca) aparece no lado “passivo”. Na sua declaração de rendimentos, a sua casa não aparece no lado dos rendimentos, mas o pagamento da hipoteca (nota promissória) aparece no lado das despesas. Assim, tem claramente uma “responsabilidade” com um valor claramente definido e uma “despesa” com um pagamento claramente definido.

Mas será que tem um “activo”?

De acordo com um contabilista, tem um “activo” e um “passivo”. Mas não tem um activo empresarial que produza receitas (rendimentos), nem um activo empresarial que possa ser amortizado e gasto para reduzir o rendimento tributável. Quando pensamos num activo, será que a palavra tem a conotação de alguma coisa com valor, algo que produz rendimento? Bem, por essa medida, uma casa só fornece rendimento quando a alugamos, e só tem valor quando consideramos vendê-la.

Como milhões de famílias descobertas durante o colapso da habitação (preço), quando o preço de mercado do seu “bem” cai substancialmente, a sua situação financeira pessoal pode cair negativamente e você pode estar “falido”.

A expressão “em dívida” quando se fala de assuntos financeiros de uma pessoa significa que a soma dos saldos devedores em todas as contas excede a soma dos saldos credores em todas as contas. Uma conta hipotecária não está excluída disso.

Esta definição também não considera se alguma da dívida é garantida, ou a propriedade de bens (acções, propriedade, bens móveis, etc.). Assim, alguém com uma hipoteca de um milhão de dólares por uma casa que vale dois milhões está em dívida por um milhão de dólares, até vender a casa (por esse montante) e pagar a hipoteca.

Isso significa que “em dívida” não é necessariamente uma declaração sobre o património líquido.